1.    WORLD NEWS

- [NORTH AMERICA] 캐나다, 10억 달러의 Black Liquor Funding Program 마감

캐나다의 주요 펄프 공장들은 9월 18일자로 마감되는 정부 지원의 C$ 10억짜리 Pulp and Paper Green Transformation Program(PPGTP)에 지원할 준비를 끝마쳤다. 이 프로그램에 참여하기 위해서 캐나다의 기업들은 2009년 1월 1일로 소급하는 기업 자료를 결산하여 등록하여야 하며, Natural Resources Canada의 관리부처에서 결산 자료를 조회하여 환경개선을 위한 활동에 비례하여 기금을 제공하게 된다. 여기에는 어떠한 종류의 화학적 펄프 과정 산물이라도 기준에 맞으면 고려될 수 있다.

프로그램과 산업 관계자들은 8월 초에 이미 C$10억에 이르는 기금이 배정되었을 것이라고 전하였다. 다음달이면 PPGTP 기금을 수령하게 되는 기업들이 밝혀질 것이며, 몇몇은 4/4분기부터, 대부분은 2010년에 지급받을 수 있다.

그러나 한 관계자는 미국의 세금공제 혜택은 제한이 없었으나, PPGTP는 환경과 관련된 프로젝트에만 한정되어 있어 경기 침체기에 기업들에는 크게 도움이 되지 못할 것으로 전했다. 이러한 프로젝트는 새로운 Recovery Boiler 구축이나, 열병합 발전소, 프로세스 개선, 공기 오염 개선, 또는 연구 활동을 포함한다.

2.    MARKET PULP

- [LATIN AMERICA] 새롭게 등장한 Fibria의 향후 계획 및 펄프 생산 능력 강화

최근 전 세계적 펄프 리더로 등장한 Fibria는 9월 1일 회견에서 향후 계획에 대하여 밝혔다. Fibria의 CEO인 Carlos Augusto Lira Aguiar는 펄프 및 제지 공급에서 나아가 산림산업을 육성할 계획이 있다고 전하였으며, Carbon Dioxide와 에너지 및 연료 시장에 진입할 가능성도 시사하였다. 뿐만 아니라 펄프 생산의 최종 목적지로서의 대체연료에 대해서도 연구하고 있다고 전하였다. 아직 확정되지는 않았으나 VCP와 Aracruz에 의한 펄프 영역 확장에 대해서도 언급하였다.

이들의 현재 목표는 시장의 주도적인 펄프 공급자가 되어 장기적인 안목으로 접근하는 것이며, 연간 580만 톤의 BEK 생산 능력을 갖추게 된 Fibria는 전 세계 BEK 시장의 37%, Bleached Hardwood Kraft Pulp 시장의 22%, 전체 펄프 시장의 12%를 차지하게 되었다. Fibria의 펄프 중 52%는 Tissue Paper 생산에, 25%는 인쇄용지 생산에, 23%는 Specialty Paper 생산에 공급되고 있다.

남미의 펄프 관계자들은 Fibria가 시장에 긍정적인 영향을 줄 것으로 전망하고 있다. Celulosa Arauco의 CFO, Gianfranco Truffello는 Fibria가 생산 비용에서 경쟁력을 확보하여 세계 최대의 Hardwood Pulp 생산업체가 될 것이라고 전하였으며, Celulosa Argentina의 대변인은 이번 합병이 간접적으로 펄프 시장 확대에 기여하였다고 덧붙였다. Cenibra의 CEO 또한 Fibria를 통해 브라질이 전 세계의 펄프 시장에서 주요한 역할을 맡게 되었다고 전하였다.

Fibria의 2/4분기 비용은 톤당 $206로 추정되며, 브라질의 평균이 톤당 $234, 칠레는 톤당 $245, 인도네시아에서는 톤당 $255인 것과 비교된다. 이들의 산림생산성은 연간 45m³/ha이며, 461,000ha의 영구보존지역을 포함하여 130만ha(526,000 acres)의 산림을 보유하고 있다.

2008년 6월부터 1년간의 수익은 Real 6십억($320만)으로 추정되며, 올해 펄프 영업은 450만 톤에 다다르고, 제지는 442,000톤에 이를 것으로 보인다. 펄프 수출에서 유럽은 38%, 북미는 30%, 아시아는 22%, 남미는 9%를 차지하며, 브라질의 1개 사무소와 전 세계적으로 4개의 지사를 보유하고 있다.

그러나 시장의 불확실성으로 인해 Fibria는 아직 확장 시기를 결정하지 않았으며, 제지부문에서는 생산성 증대 혹은 삭감 계획을 갖고 있지는 않다.

- [ASIA] 중국, 펄프 구매 활동 활발히 전개

중국 내 펄프 가격은 지난 2주간 변동이 없었으나, 대부분의 판매자들은 9월 판매가 호조를 이루었고, 한정된 공급량 대비 수요가 높기 때문에, 10월 주문량에 대해 곧 가격을 인상할 예정이다.

가격 인상폭이 아직 결정되지는 않았으나, 한국의 동해펄프가 중국향 BHK를 톤당 $50 인상하는 것에 영향을 받은 것으로 보인다. 10월 도착분부터 적용되는 이번 인상안으로 동해펄프의 BHK는 $540~555/ton에서 $590~595/ton이 되었다. 또한 다른 BHK 생산업체들도 영향을 받게 되었다.

BHK의 공급이 충분하지 못한 상황에서도 중국의 제지 및 판지 공장들은 올해나 내년에 가동을 시작하는, 연간 총 2백만 톤 이상을 생산할 수 있는 새로운 설비들을 위해 펄프 재고량 확보를 지속하고 있다. 이러한 움직임 속에 중국의 구매자들은 BHK와 Long Fiber Pulp 구매를 활발히 진행하고 있으며, 올해 초부터 대규모 공장들은 재고량을 30일분에서 40일분으로 증가시키고, 50~60일분으로 더욱 늘리고 있다고 한다.

수요 강세로 추가 판매 가격도 상승하여, BSK는 RMB 100/ton에서 RMB 4,900~5,200/ton($607~644/ton, 세금 및 운송비용 제외)으로, BHK는 RMB 200/ton에서 RMB4,950~5,000/ton($613~619/ton)으로 인상되었다.

한편 중국의 수요 강세와 판매 호조, 한정된 공급량으로 인해 판매자들은 아시아 시장에서의 가격 인상을 계획하고 있으며, 새로운 설비 가동을 준비하고 있는 동해펄프도 자사의 공급을 원활히 하기 위해 중국으로의 공급량을 축소하게 되었다고 한다.

- [ASIA] 중국과 동남아시아의 펄프 대용품은 가격 상승, Brown Grade는 주춤

아시아 시장에서의 한정된 펄프 공급량과 수요 강세로 중국과 동남아시아에서는 미국의 펄프대용품 가격도 상승하게 되었으나, Brown Grade는 중국 생산업체들로부터의 구매가 활발하지 않아 가격이 하락하였다.

White Grade의 수요는 펄프 수요와 함께 상승하였다. Sorted White Ledger는 톤당 $15~25, Hard White Shavings는 톤당 $10~20 인상되었다.

그러나 몇몇 대규모 골판지 공장이 조업중단을 하면서 Brown Grade 주문은 원활하지 못해 미국 OCC는 톤당 $20~30, NDLK Clippings는 톤당 $20, 유럽 OCC는 톤당 $15, 일본 제품도 톤당 $20 하락하였다. 뿐만 아니라 중국과 홍콩에서는 포장재 수요가 낮아 OCC 및 NDLK의 가격이 하락하게 되었다.

다른 Recovered Paper 제품 가격은 유지되고 있으나 경기 침체의 영향에서 벗어나지는 못하였고, 중국에서는 추석 연휴로 거래가 부진하며, 인도네시아와 말레이시아, 필리핀을 포함한 동남아시아에서는 라마단 기간으로 조업 중단이 이루어지고 있다.

3.    COATED PAPER

- [EUROPE] Coated Woodfree Paper 가격 하락 지속

유럽에서의 Coated Fine Paper의 가격은 하락세를 이어갔다. 공급자들은 4/4분기에 가격을 인상할지에 대해 고려하고 있으나, 수요는 여전히 낮은 상태이다.

가격 하락은 7월에 여세를 몰아 유럽 전역에서 Benchmark 100g의 Reel 및 Sheet의 가격이 톤당 €10~20 하락하였다. 독일에서는 Sheet 가격이 톤당 €40 하락하기도 하였다. 지난달에는 가격이 대체로 안정되는 듯 하였으나, 가격 하락세는 1/4분기부터 지속되어 작년 4/4분기에 간신히 적용된 4~8% 인상률이 다시 낮아지게 되었다.

영국에서도 가격 하락이 진행되고 있다. 유로대비 파운드화의 약세로 가격 압박이 덜하여, 1/4분기에는 오히려 톤당 ￡20의 인상이 적용되기도 하였으나, 파운드화가 다소 강세를 보이기 시작하면서 가격이 하락하게 되었다. 100g Reel은 5월에 ￡570~620/ton이었다가 7월에 ￡560~610/ton이 되었고, 115g Sheet은 ￡660~700/ton에서 ￡630~680/ton으로 하락하였다. 다른 유럽 시장의 가격과 영국의 가격은 지난 1월에는 톤당 €100까지 났으나, 현재는 비슷한 수준으로 유지되고 있으며, 이는 파운드화의 강세뿐만 아니라 유럽에서의 급격한 가격 하락 때문인 것으로 보인다.

- [NORTH AMERICA] 더 많은 북미 Coated Paper 생산업체들의 가격 인상 발표와 앞으로의 회복과 수요에 대한 예측

더 많은 미국의 Coated Paper 생산업체들이 지난주에 가격 인상을 밝힌 NewPage와 Verso에 동참하여 CFS와 CM 제품의 가격을 인상한다고 밝혔다.

Myllykoski는 9월 15일 전후로 주문되거나 10월 1일 전후로 선적되는 No.4 CM의 물량에 대해 톤당 $20 인상할 것이며, Verso는 10월 1일에 선적되는 CM 제품인 Liberty and Advocate Plus를 톤당 $20 이상 인상한다고 전했다. Appleton Coated도 10월 9일 선적되는 물량부터 CFS 가격을 톤당 $40 인상하게 된다.

지난주에 CFS 가격을 톤당 $40 인상하였던 Verso에 이어 CM 가격을 톤당 $20 인상하였던 NewPage는, 이번 주에 가격 인상을 공고히 하기 위하여 연간 170,000톤을 생산하는 CM 설비를 9월 18일부터 2주간 휴업할 것이다. 관계자들은 조업 중단으로 CM 생산량이 6,000톤 정도 감소하게 될 것이라고 전하였다.

이번 가격 인상은 지난해 동안의 가격 하락폭의 일부만을 회복하게 되며, 50-1b No. 4 CM의 경우는 톤당 $195로 18.4% 하락하였고 60-1b No.3 CFS는 톤당 $140으로 15.4% 하락한 바 있다.

그러나 공급업체들이 미국의 60%의 Coated Paper의 생산량을 삭감했음에도 불구하고, RISI의 John Maine(Graphic Paper 부문 VP)는 2009년 말에야 가격 회복이 시작될 것이며 흐름도 서서히 나타날 것이라고 예측하였으며, 몇몇 구매자들은 비용 절감을 위해 CFS를 CM으로 전환하게 될 것이라고 덧붙였다. 또한 향후 몇 년 동안 CM 부문은 3~4%의 성장률을 보일 것이며 2011년 말에는 연간 2백만 톤 이상의 수요 감소가 있을 것으로 전하였다.

4.    NEWSPRINT

- [ASIA] 중국의 신문용지 업계 동향

중국에서는 3/4분기에 대부분의 제지 및 판지 제품 가격이 상승하였으나, 신문용지만은 유지되고 있다. 몇몇 신문용지 생산 업체가 톤당 RMB100($15)을 7월에 적용하려고 계획하였으나 재고량을 충분히 확보한 출판업자들의 벽에 실현되지 못한 바 있다.

Yueyang Paper와 Guangzhou Paper, Shandong Huatai Paper 등 몇몇 주요 생산업체들은 신문용지의 공급 과잉을 저지하기 위해 인쇄용지 생산으로 전환하였으며, 실제로 시장에 영향이 있을 때까지 유지할 것으로 보인다.

그러나 중국의 경기 호조와 중국 정부의 RMB 4조원의 2개년 계획, 은행의 대출 붐 등으로 힘을 얻어 몇몇 신문용지 생산업체들은 4/4분기에 적용될 톤당 RMB300의 인상안을 발표하였고, 협상이 진행되고 있다.

* 자료 출처 :  PPI PULP & PAPER WEEK, Vol.31, No.35, PPI EUROPE, Vol.24, No.34, PPI LATIN AMERICA, Vol.5, No.34, PPI ASIA, Vol.12, No.17