1. PULP
[아시아] BEK 협상의 교착
상태에 대한 불확실성이 중국 펄프 시장을 압박
지난 달 설연휴 이후 계속되는 반등으로 중국에서 대부분의 펄프 수입 가격은 지속적으로 상승하였다.
수요가 견고하기 때문에 몇몇 생산업체들은 수입산 BSK 3월 인도분에 대해 성공적으로 $20-30 가격 인상을 단행하게 되었다.
Canadian NBSK $700-720, european radiate pine $690-710,
Russian BSK $670-690, USA Southern pine $650
한 대량 구매자에 따르면 BSK 가격상승에도 불구하고, 유럽과
미국으로부터 중국 시장으로 대량의 BSK 수입이 이뤄졌다.
시장 관계자들은 BEK 가격 책정을 둘러싸고 이뤄지는
Suzano와 주요 중국 구매자들 사이의 협상의 교착상태가 어떻게 끝이 날 것인지가 가장 중요한 영향을 미칠 것이라고 전한다.
2. RECOVERED PAPER
[유럽] 2월 유럽 전역에서
가격이 하락하기 시작하는 brown PfR
몇 달 간의 안정세를 보인 후, 1월 말 일부 시장 관계자들의 예상대로 2월 brown PfR(mixed paper and board,
supermarket corrugated paper and board, old corrugated containers)의 가격이 €5-10 혹은 £5-10 하락하기 시작하였다.
관계자들은 공급 측면과 제지 공장 측의 높은 재고율, 중국이 지속적으로 유럽에서의 원자재 구매를
꺼리는 점, 포장재 부문의 수요와 가격 하락 등을 원인으로 꼽았다.
3월 전망에 대해 관계자들은 중-고
등급의 가격은 더 인하될 것이며, 벌크와 탈묵(deinking)은
일반적으로 안정세를 보이거나 소폭 하락할 것으로 보인다고 전했다.
중국은 여전히 불확실한 요인이며 중국 구매자들이 3월에 다시 구매를 시작한다면, 유럽 시장이 안정화될 것으로 보인다.
[북미] 중국과 미국에서 계속
확장하고 있는 Nine Dragons; 이윤 감소
Nine Dragons Paper는 3분기 말까지 중국에서 RCP 용량을 추가할 계획이며, 6월 말까지 3대의 신규 recycled
linerboard 기계 생산도 시작할 것이다.
이 그룹은 중국의 RCP 수입 규제에 대응하여 해외 진출을 하였으며, 미국에서는 4개 공장의 설비 업그레이드 및 확장 프로젝트를 진행하고
있다.
원료비, 원재료 비용상승과 packaging board가격의
하락으로 2018년 하반기 순이익은 47.8%에 RMB 22억6천만으로 감소하였다.
[북미] 2020년에 RCP 600-700만 톤까지 축소되는 중국 시장; 5년 안에 최고 75% 감축
PPI Pulp & Paper Week에 따르면, 미국의 가장 큰 RCP 수출 시장인 중국은 향후 몇 년간 침체가
계속될 것이다.
미국 업계는 중국 정부가 2020년까지 RCP 수입을
전면 금지할 것을 우려하고 있다.
P&PW 연구에 따르면, 이는 2015년 이래 5년 연속 감소를 나타내며 75-80% 하락을 의미한다.
중국의 RCP 수입량이 향후 2년간 60%가 추가로 감소된다면, 2020년에는 약 600~700만 톤에 해당될 것이다.
또한 2분기 허가가 3월 말이나 4월 초에 발표될 예정이며 이는 중국의 수요가 올해 하반기 상당히 줄어들 것이라는 점을 의미한다.
3. BOARD
[북미] Biron에서 늦여름/가을까지는 설비전환을 마무리 지을 것으로 예상되는 ND Paper; 중국으로
재활용 펄프를 배송하는 Fairmont
ND Paper는 recycled
linerboard를 생산하기 위해 위스콘신 Biron 공장 전환을 예상보다 이른 늦여름
또는 가을까지 마칠 것으로 예상된다.
ND는 지난 해 하반기
Catalyst Paper로부터 공장을 인수한 후 전환 계획을 추진하고 있다.
Nine Dragons는 4개의 공장으로 회사가 고품질의 원자재를 얻을 수 있을 뿐 아니라 상당한 비용 절감 효과도 누릴 수 있다고 밝혔다.
관계자들은 웨스트 버지니아 주의 ND Paper, Fairmont 공장의 경우, 중국으로 재활용 펄프를 이미 선적하였으며 재활용 펄프는 중국 시장을 위해 고안된 것이라고 밝혔다.
4. PRINTING PAPER
[아시아] 설연휴 이후 생산자들이
가격 인상을 추진함에 따라 대부분 가격이 상승한 중국의 P&B
설연휴 후 보드 가격 인상 발표가 이뤄지면서 2월
많은 P&B 가격이 소폭 상승했다.
CFP 가격은 APP China,
Shandong Huatai Paper에서 2월 1일 부로 RMB 100 ($15) 인상하였고, UFP 부문도 Shandong Chenming, Yueyang
Forest & Paper, Shandong Sun Paper Industry, Asia Symbol에서 RMB200인상 계획을 밝혔다.
펄프 가격의 소폭 반등은 UFP 비용 측면에서
가격 인상을 뒷받침하고 있지만, 공급의 잠재적 상승 때문에 가격 하락 압박이 이뤄지고 있다.
LWC 주요 생산업체인
Shandong Chenming이 시장에서 철수하면서 지난 분기 가격이 폭락했다.
하지만 2월에 가격이 상승하였고, 이번 달에는 더
많은 상승이 있을 것으로 예상된다.
중국의 신문용지 가격은 지난 달 RMB 5,700-6,100으로 하락했다.
3월 말까지 협상이 마무리되면서 단기적으로 가격이 더 하락할 수도
있다.
수입 가격 또한 하락하고 있다.
12월 이후 재활용 보드 가격이 계속 오르고 있다.
몇 달 안에 많은 신규 공급 물자로 인해 이러한 가격 상승과 충돌이 있을 전망이다.
Testliner RMB 4,400-4,630
Kraft-top liner RMB 4,750-4,950
White-top liner RMB 5,450-5,770
High-strength corrugating medium RMB 4,000-4,360
수입 KLB 가격이 $670-760으로 다시 하락했다.
그러나 연이은 하락세는 일단 멈춘 것으로 보이며, 중국에
대한 미국의 관세 인상 연기 발표로 당분간은 안정세를 보일 것이다.
Coated ivory board는 2월 공급 과잉과 2분기 상황에 대한 우려로 RMB7,000-7,200에서 가격이 인상되지 않았다.
* 출처: PPI EUROPE VOL.34, NO.7 / PPI ASIA
VOL.22, NO.7 / PPI PULP & PAPER VOL.41, NO.7
